研究发现：新富人群对投资收益的期望值普遍过高，资产配置却趋于保守

9月20日，上海交通大学上海高级金融学院与嘉信理财(Charles Schwab)联合发布第七年度的《中国新富人群财富健康指数》(《指数》)。新富人群是指年收入在12.5至100万元之间、可投资资产在700万元以下的人群。

多数受访者仍对自己的财富状况抱有信心，近60%的新富人群表示在过去一年里信心进一步提升。但不同收入群体的财富信心存在明显差异。月收入1.5-3万元以及3万元以上的受访者满意度分别提高0.14分和0.20分，而收入在 1 -1.5 万元之间的受访者满意度则出现降低，从7.93分降至7.85分。

新富人群对投资收益的期望值普遍过高，与其去年的实际收益相差甚远。58.4%的新富人群期望获得20-40%的投资收益。然而，高达40.1%的受访者表示其2022 年的实际收益与上一年基本持平，另有29.8%收益率不足10%。

在期望收益持续走高的同时，新富投资者的资产配置却趋于保守。新富人群将超过八成资产配置在风险较低的现金及定期存款和银行理财产品(23.6%)中。持有股票的受访者占比为18.2%，在新富人群投资组合中的平均占比仅为5.9%。

新富人群对投资亏损的承受力也出现明显下降。53.7%的受访者表示自己最多只能承受10%的亏损，较2022 年上升近20个百分点。表示无法承受任何损失的受访者占比也从2022 年的6.0%上升至今年的9.3%。

本文源自:金融界