城头变幻大王旗，茅台让位比亚迪

$ $特斯拉$

也许是对艰辛的致敬上周末，比亚迪终于站上万亿舞台，距离股价最低点将有10年时间在过去的10年里，我的工作是分析科技信息感谢我的老板，让我有机会认识了上百家不同领域的科技公司

大家都很忙，就说我的结论:比亚迪一年左右就会超过茅台。

第一，产业的发展，尤其是新能源汽车技术的发展这一点非常重要水涨船高，水急船快

世界范围内，显示技术，IC技术，发电技术等其实是在成熟阶段，原地踏步这也是我一直不看好SMIC的原因28nm，14nm和7nm没有区别，主要是检测设备精度和清洗清洁度的微优化更别说450片硅片，10年内都没有量产的可能第三代半导体可能是一个增长点，但仅限于个别细分技术的突破

同样的，其实也可以解释为什么丁晖科技这么好的公司，从300多块跌到50多块，因为指纹识别的技术已经到了天花板，这个行业的技术不会发展至于半导体设备，本质上是机械设备，最多是特种设备在过去的两年中，这些器件的PVD/CVD，蚀刻和清洗技术没有太大的发展AMAT和林就像蜗牛一样，国内企业只能暂时抄袭别人的作业

分析行业周期尤其是科技行业周期的模型很多，但无论从国民经济分类还是IPC专利分类来看，新能源汽车技术都贡献了全球70%的专利增量。

如果把技术发展分为萌芽期，成长期，成熟期和衰退期，那么新能源现在正处于萌芽期到成长期的过渡阶段国内4000多家企业中，在这个周期阶段有实力的不超过100家

丰田是5年新车，比亚迪是一年5辆新车+5辆改装车这个速度是SAIC北汽或BBA无法达到的，只有深市才能达到如果比亚迪保持每月增加1万辆，直到每月销量超过40万辆再加上Foday部门的垂直整合，将成本降低到竞争对手望尘莫及的恐怖程度到时候，韦小立等人肯定会濒临破产，更别说破产了如果小鹏大量裁员，商店关门，谁还敢买他们的车谁敢买其他新势力的车！

要知道，一个月卖几百辆的蔚来ET7，排在比亚迪韩前面，其供应商绝对冷血。

要知道，在深圳，年轻人在鸡椰吃了一晚上的饭，就可以画一幅画了魔都的老交际花还住在酒吧里，帝都的父母在教孩子奥数，欧洲的同事在晒太阳

要知道，石头之所以能浮在水面上，只取决于速度现在不是快鱼吃慢鱼，是快鱼什么都吃

第三，赚钱，赚钱还是赚钱。

所有投行都知道解禁盈利对上市公司有好处，所以不用看上市第一年和第二年看一个公司能不能赚钱一个公司能不能赚钱，取决于对未来3年甚至更长时间的预期尤其是2024年和2025年是否会出现下降拐点中能大概会看到未来五年的持续增长，年增长率超过50%，年利润增长超过50亿，只有比亚迪

至于结论，比亚迪的稀缺性是茅台望尘莫及的，也是世界独一无二的至于超越茅台，借用王传福的话:分分钟的事